YMTC 약진에 낸드 3강 구도 변화

2026년 2분기 글로벌 낸드 시장에서 삼성전자가 출하량 점유율 25%로 선두를 지켰다. SK하이닉스는 22%를 기록해 2위에 자리했다. YMTC는 14%로 키옥시아를 근소하게 앞서며 처음으로 3위에 진입했고, 마이크론은 그 뒤를 이었다. 상위권에서는 삼성전자와 SK하이닉스가 선두권을 유지한 가운데 YMTC의 순위 상승이 두드러졌다.

YMTC의 3위 진입은 향후 경쟁 구도를 가늠할 변화로 평가된다. 황민성 카운터포인트리서치 리서치 디렉터는 메모리 제조업체가 미래 성장을 위한 설비투자 비용을 자체적으로 감당하려면 시장점유율이 최소 15%는 돼야 한다고 설명했다. YMTC의 점유율은 14%로 이 기준에 1%포인트 차이까지 접근했다.

시장 수요의 중심도 빠르게 바뀌고 있다. 인공지능 수요가 학습에서 추론으로 옮겨가면서 낸드 시장에서는 서버용 제품의 비중이 확대됐다. 기업용 SSD는 전체 낸드 비트 출하량의 48%를 차지해 1년 전 26%보다 22%포인트 상승했다. 반면 소비자용 제품은 공급 부족에 직면해 제품군별 수급 상황이 뚜렷하게 엇갈렸다.

공급 부족이 심화된 가운데 업계 매출은 2025년 2분기와 비교해 5배로 늘며 사상 최고치를 기록했다. 황 디렉터는 이번 분기 YMTC의 3위 등극에 경쟁 구도상 상당한 의미를 부여했으며, 2027년부터 2028년 사이 경쟁업체들과의 격차를 더 벌릴 것으로 내다봤다. 점유율 15% 기준에 근접한 YMTC의 추가 확대 여부가 향후 시장 변화의 핵심으로 떠올랐다.